Due diligence portfela OZE,
w dniach, nie tygodniach.
M&A Due Diligence czyta cały data room, projekt po projekcie, i oddaje tabelę, w której każda odpowiedź prowadzi do dokumentu źródłowego. Zbudowany dla obu stron stołu.
Due diligence portfela OZE,
To na data roomie transakcja zwalnia.
Przegląd prawny, finansowy, techniczny, podatkowy, ESG i ubezpieczeniowy wciąż odbywa się ręcznie, plik po pliku, na setkach dokumentów w portfelu. Ustalenia, które ruszają cenę, przychodzą na końcu, gdy zostaje najmniej miejsca, żeby je wykorzystać.
Obie strony
Dwie strony, jeden zbiór danych.
Dla kupujących i inwestorów
Wiedz pierwszego dnia to, czego inaczej dowiesz się w czwartym tygodniu.
- Red flagi wychodzą od razu, nie po tygodniach czytania.
- Przejrzyj więcej okazji tym samym zespołem.
- Porównuj portfele na tej samej siatce, projekt po projekcie.
Dla sprzedających
Przeprowadź vendor due diligence, zanim otworzysz data room.
- Twój data room zostaje sklasyfikowany i uporządkowany automatycznie.
- Znajdź luki, kiedy jest jeszcze czas je zamknąć.
- Mniej otwartych pytań w procesie, mniejsze dyskonto za niepewność.
Harmonogram
Ta sama transakcja, dwa zegary.
Nepsis Finance zamknął due diligence M&A w 48 godzin przy użyciu M&A Due Diligence. Wszystko dalej zależy od transakcji, więc zostaje opisane jakościowo zamiast liczbowo.
Przegląd ręczny
- Tygodnie czytania do pierwszego pełnego obrazu
- Red flagi pojawiają się późno
- Oferta budowana na niepełnej informacji
- Renegocjacja, gdy ustalenia wreszcie spływają
Z M&A Due Diligence
- Pierwsze pełne przejście w 48 godzin
- Red flagi pierwszego dnia
- Oferta budowana na pełnym obrazie
- Praca ludzi tam, gdzie naprawdę ma znaczenie
Jak to działa
Jak to działa
- 01
Wgraj data room
Skieruj M&A Due Diligence na data room w takim stanie, w jakim jest. Bez zmiany nazw, bez reorganizacji, bez etapu przygotowania.
- 02
Dokumenty są klasyfikowane
Każdy plik zostaje zidentyfikowany i przypisany do projektu lub spółki celowej, do której należy, w całym portfelu.
- 03
Stosowany jest playbook
Playbook to zestaw reguł ekstrakcji i pytań. Każde pytanie staje się kolumną. Ten sam playbook działa na każdym projekcie i na kolejnej transakcji.
- 04
Dostajesz tabelę z odnośnikami do źródeł
Jeden wiersz na projekt lub plik, jedna kolumna na pytanie, każda odpowiedź powiązana z dokumentem źródłowym. Do eksportu i do pracy.
M&A Due Diligence
Co realnie dostajesz
Sześć rzeczy, które M&A Due Diligence robi z data roomem. Każda daje coś, co można położyć przed komitetem inwestycyjnym.
Dataroom · Portfolio · 97 MW
ReadingDocuments processed
3 412
Across 12 projects
Legal1 204
Financial842
Technical610
Tax298
ESG241
Insurance217
Tysiące dokumentów, jedno przejście
Skieruj go na data room w takim stanie, w jakim jest. Każdy plik zostaje przeczytany, zidentyfikowany i przypisany do właściwego projektu, w całym portfelu.
Portfolio 97 MW · Red flags
2 high5 medium11 low
Change of control requires lender consent
Solar 02 · Loan agreement, p.42
Lease expires before the PPA term ends
Wind 01 · Bail emphytéotique, p.7
O&M performance guarantee not assigned
Solar 04 · O&M contract, p.12
Insurance certificate missing for 2025
Hydro 01 · Policy folder
Raport red flag
Ustalenia uporządkowane według konsekwencji, a nie kolejności dokumentów. Każde niesie klauzulę, z której pochodzi.
Portfolio 97 MW · Completeness
7 gapsLeasePermitPPAO&MInsurance
Solar 01100%
Solar 0280%
Wind 0160%
Hydro 0140%
PresentOut of dateMissing
Kompletność macierzy dokumentów
Co jest w data roomie, a czego brak, projekt po projekcie. Sprzedający znajdują luki przed kupującym.
Playbook · Scope
ReusableLegal52 questions
Financial and QoE41 questions
Technical34 questions
Tax22 questions
ESG19 questions
Insurance16 questions
Question set165 questions
Generator zakresu due diligence
Wybierz obszary i otrzymaj zestaw pytań. Playbook powstaje z dokumentów i jest używany ponownie przy kolejnej transakcji.
Process · Buyer Q&A
24 of 31 draftedIs the land secured for the full PPA term?Ready
Yes on 11 of 12 projects. The lease on Wind 01 ends three years early.
↳ Bail emphytéotique, Wind 01
Are there change of control restrictions?Ready
One. The senior facility on Solar 02 requires lender consent.
↳ Loan agreement, Solar 02
What is the O&M cost per MW?Review
Draft pending: two contracts use a different scope.
↳ O&M contracts, 4 projects
Przygotowanie Q&A
Pytania kupującego wstępnie opracowane na podstawie data roomu, każda odpowiedź ze źródłem. Sprzedający przestają pisać tę samą odpowiedź pięć razy.
Documents · Generate
From analysisRed flag memo
DD report
SPA schedule
Q&A log
Red flag memo · v3
Findings requiring buyer action
Two findings affect completion. The senior facility on Solar 02 requires lender consent on a change of control, and the lease on Wind 01 expires three years before the PPA term ends.
↳ Loan agreement p.42 · Bail emphytéotique p.7
Generator dokumentów
Materiały powstają z analizy, zamiast być z niej przepisywane. Zmień ustalenie, a notatka wygeneruje się na nowo.
Twój playbook, nie nasz
Każde pytanie można edytować, a każda reguła ekstrakcji należy do ciebie. Dodaj kontrolę, którą twój zespół robi zawsze i o której nikt inny nie pomyśli: przy kolejnym uruchomieniu staje się kolumną w tabeli, we wszystkich projektach i w każdej następnej transakcji. Wiedza wypracowana przez twoich analityków przestaje żyć tylko w ich głowach.
Wkrótce
- Wycena
- Scenariusze
- Optymalizacja
Zbudowane na już wyciągniętych danych, więc bez ponownego wprowadzania.
Zakres
Sześć obszarów, jedno przejście.
Playbooki uwzględniają specyfikę francuskiej i europejskiej fotowoltaiki: taryfy S21, przetargi CRE, przyłączenie do sieci, umowy O&M, dzierżawy i przyrzeczenia sprzedaży.
Prawo
- Tytuł do gruntu: dzierżawy, przyrzeczenia, służebności
- Pozwolenia i terminy na ich zaskarżenie
- Klauzule zmiany kontroli i cesji
Finanse i QoE
- Budowa przychodu wobec obowiązującego reżimu taryfowego
- Warunki długu, kowenanty i DSCR
- Normalizacja kosztów operacyjnych
Technika
- Moc zainstalowana wobec dokumentacji powykonawczej
- Historia produkcji wobec analizy uzysku
- Zakres O&M, obowiązki i gwarancje wydajności
Podatki
- Traktowanie IFER i podatki lokalne
- Pozycja VAT na etapie budowy i eksploatacji
- Atrybuty podatkowe spółki celowej
ESG
- Pozwolenia środowiskowe i oceny oddziaływania
- Zobowiązania dotyczące bioróżnorodności i użytkowania gruntów
- Dokumentacja łańcucha dostaw
Ubezpieczenia
- Zakres ochrony wobec wymogów finansujących
- Historia szkód
- Luki między ochroną w budowie a w eksploatacji
Dlaczego wynik się broni
Co czyni wynik użytecznym
Szybkość
Pierwsze pełne przejście w godzinach zamiast tygodni. Wąskim gardłem przestaje być czytanie, a staje się decyzja.
Możliwość prześledzenia
Każda odpowiedź ma odnośnik do dokumentu, z którego pochodzi. Nic w tabeli nie jest twierdzeniem, którego nie da się sprawdzić.
Powtarzalność
Ten sam playbook daje tę samą analizę na każdym projekcie i na kolejnej transakcji. Dwóch analityków, jedna odpowiedź.
Powstał wewnątrz praktyki M&A
M&A Due Diligence powstał na potrzeby własnych transakcji Nepsis Finance i jest używany na realnych mandatach. Nie został zaprojektowany w laboratorium i przekazany dalej.
Przy tym portfelu konkurenci mieli tygodnie przewagi. Z Nepsis dostarczyliśmy pełny raport red flag w 48 godzin i złożyliśmy naszą BO jako pierwsi.
Dokończyć pracę
AI robi osiemdziesiąt procent. Resztą jest rozmowa.
Ekstrakcja, klasyfikacja i weryfikacja krzyżowa to praca dla maszyny, i robi ją lepiej niż zmęczony analityk o czwartej po południu. Czego nie potrafi: zdecydować, co dane ustalenie znaczy dla twojej ceny, ani kto ma je zatwierdzić. Dlatego ustalenia trafiają tam, gdzie twój zespół może nad nimi pracować razem.
Komentarze
Dyskutuj o ustaleniu obok ustalenia, a nie w wątku, którego nikt nie znajdzie trzy tygodnie później.
Zadania i listy to-do
Zamień red flag w przypisane działanie, z właścicielem i statusem. Ustalenia przestają być listą, a stają się planem.
Alerty
Data room się zmienia, termin się przesuwa, pojawia się dokument. Ci, którzy muszą wiedzieć, wiedzą.
Udostępnianie
Wciągnij prawnika, doradcę technicznego albo finansującego do tej części, która ich dotyczy, bez wysyłania folderu mailem.
Nie chodzi o automatyzację sądu. Chodzi o to, by przestać wydawać najlepszych ludzi na przegląd dokumentów i wydawać ich na strategię.
Łączy się z data roomem, którego już używasz
M&A Due Diligence czyta dokumenty tam, gdzie już są. Bez eksportu, bez ponownego wgrywania, bez drugiej kopii najbardziej wrażliwego zbioru dokumentów, jaki masz.
- Box
- Google Drive
- SharePoint
Pracujesz gdzie indziej? Powiedz nam, na jakiej platformie, a sprawdzimy.
Pytania
Pytania
Ile trwa due diligence portfela fotowoltaicznego z M&A Due Diligence?
- Nepsis Finance zamknął due diligence M&A w 48 godzin przy użyciu M&A Due Diligence. Dokładny czas zależy od wielkości portfela i stanu data roomu. Pierwsze pełne przejście mierzy się w godzinach, nie tygodniach, a praca ludzi skupia się potem na ustaleniach, a nie na czytaniu każdego dokumentu.
Jakie obszary due diligence obejmuje?
- Sześć: prawny, finansowy i QoE, techniczny, podatkowy, ESG i ubezpieczeniowy. Każdym steruje playbook reguł ekstrakcji i pytań, więc dany obszar jest pokryty tak samo na każdym projekcie w portfelu.
Jak odpowiedzi są powiązane z dokumentami źródłowymi?
- Każda komórka tabeli analitycznej jest powiązana z dokumentem, z którego została wyciągnięta. Otwierasz źródło, żeby sprawdzić odpowiedź, zamiast przyjmować ją na wiarę. Nic nie jest twierdzone bez odniesienia.
Czy mogę użyć playbooka ponownie w kolejnych transakcjach?
- Tak. Playbook to zestaw reguł i pytań wygenerowany z dokumentów źródłowych i jest przeznaczony do ponownego użycia. Uruchomienie tego samego playbooka na nowej transakcji daje analizę na tej samej siatce, i to właśnie czyni dwa portfele porównywalnymi.
Czy działa na portfelu spółek celowych?
- Tak. Analiza idzie projekt po projekcie w całym portfelu, z jednym wierszem na projekt lub plik. Portfel osobnych spółek celowych to przypadek normalny, nie brzegowy.
Jakie formaty dokumentów przyjmuje?
- Wszystkie typowe: PDF, Word, Excel, PowerPoint, CSV oraz obrazy, w tym PNG i JPG. Jeśli coś z twojego data roomu nie przejdzie, napisz do nas: otworzymy to i sprawdzimy, który model radzi sobie z tym najlepiej.
Czy M&A Due Diligence jest tylko dla kupujących?
- Nie. Sprzedający używają go przed otwarciem procesu. Data room jest klasyfikowany automatycznie, a vendor due diligence ujawnia luki, kiedy jest jeszcze czas je zamknąć.
Sprawdź to na własnym data roomie
Opisz strukturę swojego portfela, a pokażemy ci tabelę analityczną, którą z niego otrzymasz. Do pierwszej rozmowy data room nie jest potrzebny.